Une nouvelle loi obligera les entreprises de services monétaires de la Colombie-Britannique à s’inscrire

19 juin 2023

Écrit par Lisa Kakoske, Simon Grant, Karly Descoteaux and Kyle Falk-Varcoe

En juin 2022, nous avons résumé les principales recommandations issues de la Final Report of the Cullen Commission dans notre blog, La Commission Cullen publie son rapport final sur le blanchiment d’argent en Colombie-Britannique — Key Takeaways. Le rapport final a conclu que le Centre d’analyse des opérations et déclarations financières du Canada (CANAFE) effectue relativement peu d’examens de conformité des entreprises de services monétaires (ESM) et que les examens ne sont pas effectués assez tôt après la création de l’ESM. Le Conseil a proposé que la British Columbia Financial Services Authority (BCFSA) assume le rôle de réglementation des ESM en Colombie-Britannique.

À la suite de ces recommandations, le projet de loi 19 de la Colombie-Britannique: Money Services Businesses Act (MSBA) a reçu la sanction royale le 11 mai 2023. Par conséquent, les ESM de la Colombie-Britannique feront bientôt l’objet d’une surveillance accrue de la part de la BCFSA.

En vertu de la MSBA, les ESM sont des entités non bancaires qui fournissent des services de transfert et d’échange, tels que la transmission ou l’échange de fonds et l’émission ou le rachat de mandats. À l’échelle fédérale, les ESM sont déjà réglementées par la Loi sur le recyclage des produits de la criminalité et le financement des activités terroristes (la Loi). Les personnes qui exploitent actuellement, ou qui prévoient exploiter, des ESM en Colombie-Britannique seront bientôt tenues de satisfaire aux exigences en matière d’inscription et de déclaration, et pourraient faire l’objet de sanctions administratives pour défaut de se conformer aux exigences de la LSM et des règlements futurs.

Scope de la MSBA

Le MSBA s’applique aux personnes qui exercent une activité de fourniture de « services monétaires » en Colombie-Britannique, à quelques exceptions près. La MSBA définit les services monétaires comme suit :

1. foreign exchange dealing;
2. remitting funds or transmitting funds by any means or through any person, entity or electronic funds transfer network;
3. s’émission ou de rachat de mandats-poste, de chèques de voyage ou d’autres instruments négociables, autres que les chèques à l’ordre d’une personne nommée; et
4. services inclus par la réglementation.

La définition de « services monétaires » est semblable à celle de la LRPCFAT. Une différence clé dans les définitions est que la MSBA n’inclut pas le traitement en monnaies virtuelles ou d’autres services inclus par la réglementation en vertu de la LRPCFAT, y compris les changements de 2022 dont nous avons discuté dans notre blog, Les règles anti-blanchiment d’argent élargies pour inclure les fournisseurs de services et les plateformes de financement participatif.

Les réglementations en vertu de la MSBA peuvent exclure certains services monétaires du mandat de la MSBA à l’avenir ou ajouter d’autres catégories de services monétaires qui seraient soumises à la MSBA. Il n’y a actuellement aucun règlement publié, mais nous prévoyons que les règlements seront à venir.

À l’avenir, la BCFSA sera responsable de la réglementation des ESM en Colombie-Britannique et nommera un surintendant des entreprises de services monétaires (surintendant) pour superviser les ESM. Les ESM devront maintenant s’inscrire en vertu de l’ESM en s’adressant au surintendant avant de commencer à exercer leurs activités en Colombie-Britannique. Le surintendant aura un certain nombre de pouvoirs en vertu de la LSM, y compris d’enquêter sur les ESM, d’émettre des ordonnances ou d’imposer des pénalités administratives allant jusqu’à 100 000 $. Ces pouvoirs sont semblables à ceux de CANAFE en vertu de la LRPCFAT.

Nous avons résumé certaines des principales dispositions de la MSBA ci-dessous:

Pas de recouvrement ou de rémunération pour les ESM qui ne sont pas enregistrées: Aucune action ne peut être intentée ou poursuivie pour toute rémunération en relation avec des services monétaires à moins qu’au moment où les services monétaires ont été fournis, l’ESM ait été enregistrée ou exemptée en vertu de la MSBA. La rémunération est largement décidée dans la MSBA comme toute commission, honoraire, gain ou récompense, que la rémunération soit reçue ou attendue, directement ou indirectement.

Registration and renewal process: Applicants will be required to submit an application for registration or renewal, amendment or reinstatement to the Superintendent for MSBs. Le surintendant aura le pouvoir de refuser d’inscrire un demandeur pour diverses raisons, y compris lorsque le demandeur a obtenu un permis en tant qu’ESM, fournisseur de services immobiliers ou hypothécaires refusé, annulé ou suspendu, a fait l’objet de mesures disciplinaires de la part d’un organisme professionnel ou est insolvable.

Reporting: MSB will be required to annually report certain activities to the Superintendent that will be prescribed in the regulation. Les ESM inscrites seront également tenues de signaler certains changements au surintendant et de tenir des livres, des comptes et des registres.

Enforcement and administrative penalties: The Superintendent has broad investigative and enforcement powers under the MSBA. De plus, le surintendant dispose de sanctions administratives générales s’il conclut qu’une personne a contrevenu à l’EMSM, qu’elle ne s’est pas conformée à une ordonnance, à une condition ou à une restriction du surintendant. Le surintendant peut imposer une pénalité administrative pouvant aller jusqu’à 100 000 $ s’il conclut qu’il a été contrevenu à l’EMSM.

Duty to report offences: Un inscrit doit immédiatement aviser le surintendant s’il a des raisons de croire qu’une infraction a été commise. Si le surintendant conclut qu’une personne ou une société a commis une infraction en vertu de la LSM, elle peut être condamnée à une amende pouvant aller jusqu’à 200 000 $ et, pour une personne, elle peut être emprisonnée jusqu’à deux ans, ou les deux.

MSBA: A Gate-Keeping Tool

Une distinction clé entre l’ESM et la LRPCFAT est que le surintendant, en vertu de la LSMD, a de vastes pouvoirs de suspendre, d’annuler ou de refuser l’inscription des ESM inscrites ou qui cherchent à s’inscrire pour exercer leurs activités en Colombie-Britannique. Alors que la LRPCFAT est principalement un régime de conformité, qui met l’accent sur la réglementation continue des ESM, l’ESM est un régime de contrôle qui permet à la BCFSA d’empêcher les soi-disant « mauvais acteurs » d’entrer dans l’industrie des services monétaires en Colombie-Britannique.

Le MSBA habilite le surintendant à refuser d’enregistrer (ou de renouveler l’enregistrement) d’une ESM qui est insolvable ou qu’elle juge « inapte » à être enregistrée en Colombie-Britannique. L’ESM considère actuellement qu’une ESM est inapte si elle, ou un associé ou un agent de l’ESM, a :

1. been refused registration or a licence under money services, real estate, insurance, mortgage services or securities legislation in British Columbia or another jurisdiction;
2. retenu un enregistrement ou un permis qui a été suspendu ou annulé en vertu des services monétaires, de l’immobilier, de l’assurance, des services hypothécaires ou des lois sur les valeurs mobilières en Colombie-Britannique ou dans un autre pays;
3. been discipliné par un organisme professionnel; ou
4. been reconnu coupable d’une infraction en vertu d’une loi de la Colombie-Britannique ou d’une loi d’une autre juridiction.

Le MSBA définit le terme « associé » au sens large pour inclure tout administrateur, dirigeant, associé et détenteur d’intérêts inscrit ou bénéficiaire d’une ESM. Ce faisant, la MSBA donne au surintendant de vastes pouvoirs pour empêcher les entités et les particuliers d’entrer dans l’industrie des services monétaires en Colombie-Britannique.

Uncertain Future

Bien que la MSBA ait maintenant reçu la sanction royale, il reste des questions sans réponse sur l’impact qu’elle aura sur l’industrie des services monétaires en Colombie-Britannique, dont bon nombre seront probablement répondues après l’introduction de ses règlements. À l’heure actuelle, il n’est pas clair si l’ESM ne s’applique qu’aux ESM qui sont physiquement situées en Colombie-Britannique ou à toutes les ESM qui exercent leurs activités en Colombie-Britannique. De plus, nous nous attendons à ce que le règlement établisse quels services monétaires seront inclus ou exclus de la MSBA à l’avenir. Sur le plan administratif, le régime de l’ESM suggère que l’enregistrement des ESM sera pour des durées spécifiées, mais la durée d’une durée d’enregistrement, et si toutes les ESM auront le même terme, n’a pas encore été spécifiée. De même, les règlements à venir sont susceptibles d’établir des frais d’inscription pour les ESM.

Nous continuons d’évaluer les changements apportés à l’industrie des services monétaires en Colombie-Britannique. Si vous avez des questions au sujet de l’information contenue dans cet article de blogue ou au sujet de l’inscription en tant qu’ESM en Colombie-Britannique, veuillez communiquer avec les auteurs ou un membre du groupe Bennett Jones Financial Services.

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